2006年2月，財政部頒發(fā)了新《企業(yè)會計準則》，并從2007年1月1日起首先在上市公司中執(zhí)行。作為新會計準則體系的重要組成部分，長期股權(quán)投資準則對相關(guān)核算進行了一系列的清晰界定。新會計準則規(guī)定，企業(yè)持有的對聯(lián)營企業(yè)和合營企業(yè)的投資在后續(xù)計量中采用權(quán)益法核算。權(quán)益法是指投資以初始投資成本計量后，在投資持有期間，根據(jù)投資單位享有被投資單位所有制權(quán)益的份額的變動對投資的賬面價值進行調(diào)整的方法。并規(guī)定，采用權(quán)益法核算的長期股權(quán)投資，在確認應享有或應分擔被投資單位的凈利潤或凈虧損時，在被投資單位賬面凈利潤的基礎上。應考慮以下因素的影響進行適當調(diào)整：一是被投資單位采用的會計政策及會計期間與投資企業(yè)不一致的，應按投資企業(yè)的會計政策及會計期間對被投資單位的財務報表進行調(diào)整；二是以取得投資時被投資單位固定資產(chǎn)、無形資產(chǎn)的公允價值為基礎計提的折舊額或攤銷額，以及以投資企業(yè)取得投資時有關(guān)資產(chǎn)的公允價值為基礎計算確定的資產(chǎn)減值準備金額等對被投資單位凈利潤的影響。

　　但是在投資企業(yè)無法獲知被投資企業(yè)的會計政策、公允價值，以及公允價值與賬面價值差異不大的情況下，可以直接使用被投資企業(yè)的賬面利潤為基礎計算投資收益。

　　投資公司這兩種不同的確認投資收益的方法，必然會導致投資收益產(chǎn)生差異，差異的大小取決于被投資公司資產(chǎn)賬面價值與公允價值的差異。若被投資公司資產(chǎn)的賬面價值與公允價值差異較大，不同的處理方法就會對投資公司的投資收益產(chǎn)生實質(zhì)性的影響，從而可以使其在一定程度上操縱會計利潤。

　　[例]A公司2007年1月10日購入B公司30%的股份，購買價款為2200萬元，并自取得投資之日起參與B公司經(jīng)營決策。取得投資當日，B公司可辨認凈資產(chǎn)公允價值為6000萬元，除表1中項目外，B公司其他資產(chǎn)、負債的公允價值與賬面價值相同。

　　假定B公司2007年實現(xiàn)凈利潤600萬元，其中在A公司取得投資時的賬面存貨有80%對外出售。A公司與B公司的會計年度及采用的會計政策相同。固定資產(chǎn)、無形資產(chǎn)均按直線法提取折舊或攤銷，預計凈殘值為0。

　　若A公司認為無法合理獲知B公司資產(chǎn)的公允價值，則可以按照B公司當年的賬面利潤計算投資收益：

　　投資收益=600×30%=180（萬元）

　　若A公司認為可以合理獲知B公司資產(chǎn)的公允價值，則計算如下（不考慮所得稅影響）：

　　存貨賬面價值與公允價值的差額應調(diào)減的利潤：（700-500）×80%=160（萬元）

　　固定資產(chǎn)公允價值與賬面價值差額應調(diào)整增加的折舊=1600÷16-1200÷20=40（萬元）

　　無形資產(chǎn)公允價值與賬面價值差額應調(diào)整增加的推銷=800÷8-700÷10=30（萬元）

　　調(diào)整后的凈利潤=600-160-40-30=370（萬元）

　　甲公司應享有的份額=370×30%=111（萬元）

　　假定A公司當年除投資收益外凈利潤為-120萬元，那么采用第一種方法確定的稅后凈利潤為60萬元，采用第二種方法確認的稅后凈利潤為-9萬元，一正一負，差別明顯。法律規(guī)定：公司申請上市，公司必須連續(xù)三年盈利（其中條件之一）。假定A公司2005年、2006年連續(xù)兩年盈利，2007年申請上市，若按照第一種確認標準，則A公司符合規(guī)定；若按照第二種確認標準，則A公司不符合規(guī)定。投資公司是否能夠合理取得被投資公司資產(chǎn)的公允價值，外界（包括審計部門和證券公司）很難得知，從準則上來看，A公司采用哪一種方法都是合理的。A公司為了能夠上市，自然會選擇第一種處理方法，即使A公司能夠獲知B公司資產(chǎn)的公允價值。A公司這樣選擇性地執(zhí)行會計準則審計部門和證券公司都無從獲知，外界從規(guī)定上來看A公司完全符合會計準則，這樣A公司就可以從政策的角度上從不可以上市變?yōu)榭梢陨鲜小?

　　綜上所述，筆者認為準則當中的該條規(guī)定彈性太大，給投資公司留有了調(diào)整利潤的余地，若將該條規(guī)定采用到非上市公司當中的話，必然會造成證券市場監(jiān)管的混亂，損害廣大股民的利益。因此筆者建議，該項規(guī)定可參照國際會計準則第28號——對聯(lián)營企業(yè)投資的會計處理：對聯(lián)營企業(yè)的投資，應自其符合聯(lián)營企業(yè)的定義之日起，按照權(quán)益法予以核算。在購買一項投資時，對于購買成本與投資者占聯(lián)營企業(yè)可辨認凈資產(chǎn)的公允價值中的份額之間的差額（不論是正數(shù)或負數(shù)），均應按照國際會計準則第22號“企業(yè)合并”進行核算。對于購買日以后投資者占損益中的份額應作適當調(diào)整。即強行規(guī)定投資企業(yè)投資收益的確認，必須采用被投資企業(yè)凈資產(chǎn)的公允價值，對被投資企業(yè)的賬面利潤進行調(diào)整，以減少準則的彈性，不給企業(yè)調(diào)整利潤的空間。