郁慕湛：個(gè)稅遞延型保險(xiǎn)有助養(yǎng)老金并軌

其實(shí)，個(gè)稅遞延型保險(xiǎn)提出已經(jīng)多年，遲遲不能推行的最大原因恐怕是稅務(wù)部門擔(dān)心每年的稅收任務(wù)。目前國(guó)家決心讓出眼前稅入以提高整體福利，對(duì)于普通民眾來說是一項(xiàng)利好。

12月，上海版保險(xiǎn)“國(guó)十條”開始實(shí)施了。其中最值得關(guān)注的是，明年在自貿(mào)區(qū)率先個(gè)人稅收遞延型商業(yè)養(yǎng)老保險(xiǎn)試點(diǎn)。

所謂個(gè)稅遞延型保險(xiǎn)，是指具有完全積累的個(gè)人賬戶式保險(xiǎn)產(chǎn)品，團(tuán)體和個(gè)人都可以成為投保人，個(gè)人繳費(fèi)在限額內(nèi)延遲繳稅，改為在領(lǐng)取時(shí)征收個(gè)人所得稅。就是在職職工以個(gè)人名義為自己購(gòu)買商業(yè)養(yǎng)老保險(xiǎn)的費(fèi)用，能允許被列支在個(gè)人所得稅的免征額中，然后遞延到領(lǐng)取養(yǎng)老保險(xiǎn)收益的時(shí)候再繳納。

個(gè)稅遞延型保險(xiǎn)在海外的典型計(jì)劃是美國(guó)著名的“401K計(jì)劃”， 按該計(jì)劃，企業(yè)為員工設(shè)立專門的401K賬戶，員工每月從其工資中拿出一定比例的資金存入養(yǎng)老金賬戶，而企業(yè)一般也為員工繳納一定比例的費(fèi)用。員工自主選擇證券組合進(jìn)行投資，收益計(jì)入個(gè)人賬戶。當(dāng)員工退休后從該賬戶領(lǐng)取養(yǎng)老金時(shí)，需要繳納相關(guān)的稅費(fèi)。該計(jì)劃多年的實(shí)踐經(jīng)驗(yàn)表明，它的延遲納稅功能，深受企業(yè)和員工歡迎。

根據(jù)測(cè)算，實(shí)行個(gè)稅遞延型保險(xiǎn)，每人少收1元稅費(fèi)，個(gè)人就可以建立20元的養(yǎng)老保險(xiǎn)。

個(gè)稅遞延型保險(xiǎn)好處十分明顯，一是鼓勵(lì)個(gè)人投保商業(yè)養(yǎng)老險(xiǎn)，僅有社保對(duì)于“未富先老”的一代來說是根本不夠的，延遲納稅可以讓更多人建立個(gè)人養(yǎng)老計(jì)劃；二是可以抑制社會(huì)資金流動(dòng)性過剩，將養(yǎng)老需求轉(zhuǎn)換為現(xiàn)實(shí)購(gòu)買力，也就是現(xiàn)在的錢留在退休時(shí)消費(fèi)，這對(duì)穩(wěn)定金融市場(chǎng)是一大利好；第三是個(gè)人可以實(shí)現(xiàn)合理避稅，推遲稅收的被收取時(shí)間，使得年輕時(shí)候的收入所得能進(jìn)行更好、更長(zhǎng)時(shí)間的積累。

實(shí)行個(gè)稅遞延型保險(xiǎn)最重要也是最值得關(guān)注的好處是，可以一舉解決至今一直在爭(zhēng)論的養(yǎng)老金并軌措施。中國(guó)目前的養(yǎng)老金不是只有雙軌——事業(yè)和企業(yè)，比事業(yè)養(yǎng)老金待遇更高的還有公務(wù)員養(yǎng)老金，比城鎮(zhèn)企業(yè)待遇更低的還有廣大農(nóng)民養(yǎng)老問題。

理論上所有老人的生命價(jià)值是同等的，在一定意義上從國(guó)家主席到普通農(nóng)民的養(yǎng)老金也應(yīng)該是同等額的。但是正像在職員工的收入不可能是完全同等的，而是根據(jù)各人貢獻(xiàn)大小高低各異的一樣，養(yǎng)老金多少也不可能完全等額。

有了個(gè)稅遞延型保險(xiǎn)及其他商業(yè)保險(xiǎn)，就可以在全國(guó)基本的有限的養(yǎng)老金之外，體現(xiàn)出各人合理的不等的養(yǎng)老金收入。

其實(shí)，個(gè)稅遞延型保險(xiǎn)提出已經(jīng)多年，遲遲不能推行的最大原因恐怕是稅務(wù)部門擔(dān)心每年的稅收任務(wù)。目前國(guó)家決心讓出眼前稅入以提高整體福利，對(duì)于普通民眾來說是一項(xiàng)利好。而在自貿(mào)區(qū)、在上海這些收入相對(duì)高一點(diǎn)的地區(qū)，率先試點(diǎn)個(gè)稅遞延型保險(xiǎn)，能夠確保會(huì)有更多的保險(xiǎn)客戶愿意投入這項(xiàng)試點(diǎn)改革。