免費(fèi)問(wèn)答

您好，經(jīng)營(yíng)性現(xiàn)金流是財(cái)務(wù)現(xiàn)金流量的概念，經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量是會(huì)計(jì)現(xiàn)金流量表中的概念。兩者之間的區(qū)別主要在于利息費(fèi)用的歸屬上。 ①OCF（經(jīng)營(yíng)性現(xiàn)金流） = EBIT（息稅前利潤(rùn)） –稅收 + 折舊，說(shuō)明經(jīng)營(yíng)性現(xiàn)金流中包含了利息費(fèi)用，為扣除它，即未反應(yīng)企業(yè)的籌資支出，只是減掉了稅收，反映了企業(yè)的納稅支出。 ②經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量=凈利潤(rùn)+折舊+遞延稅款+資產(chǎn)及負(fù)債變動(dòng)，此處凈利潤(rùn)=EBIT-利息費(fèi)用-稅收，說(shuō)明經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量不包含利息費(fèi)用，會(huì)計(jì)上將利息費(fèi)用當(dāng)做是一項(xiàng)費(fèi)用給扣除了，而并未歸入籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流。